조선 슈퍼사이클, 2배 가속! : SOL 조선TOP3플러스레버리지 ETF 분석

조선업 수주잔량이 15년 만의 최고치를 기록하며 ‘K-조선’이 다시 주목받고 있습니다. 여기에 일간 2배 레버리지로 움직이는 SOL 조선TOP3플러스레버리지 ETF(티커 0080Y0)가 7월 15일 상장됐습니다. TOP3 조선사 중심 포트폴리오에 밸류체인 종목 10개를 더해 변동성을 키운 상품인데요. 10,000원대 소액으로 조선 슈퍼사이클을 두 배 속도로 담을 수 있다는 점이 특징입니다. 이번 글에서는 핵심 지표부터 리스크, 투자 팁까지 정리해보았습니다.

조선TOP3플러스레버리지 소개

구분	내용	코멘트
티커	0080Y0	국내 첫 ‘조선 2X’ ETF
상장일	2025-07-15	신규 상장
기초지수	FnGuide 조선TOP3플러스(PR)	TOP3 + 밸류체인 10종
레버리지	일간 +200 %	장기보유 = 변동성 주의
총보수	0.50 %	동종 레버리지 ETF 평균 수준
순자산	514 억원	상장 첫날 AUM

SOL 조선TOP3플러스레버리지 ETF란?

• 목표: 기초지수(조선TOP3플러스)의 일간 변동률 × 2를 추종해 초과 수익을 노림.
• 구성: 삼성중공업·한화오션·HD한국조선해양 등 빅3가 중심이며, 선박 엔진·소재·기자재 기업 10곳을 추가해 총 15개 종목으로 분산
• 설정단위: 1좌 = 10,000 원, 100,000좌 단위로 현금 설정.
• 분배금: 연 1회(회계기간 종료일) 지급 — 레버리지 특성상 배당보다는 자본차익 중심.

운용 전략 & 기초지수

1. TOP3 집중도 : 매출 상위 3개 조선사가 지수 비중의 절반 이상을 차지해 대형 수주 뉴스에 민감.
2. 밸류체인 10종목 : 엔진·기자재·특수강 등 후방산업 기업을 포함해 수주→건조→부품 전 과정을 커버.
3. 레버리지 구현 방식 : KOSPI200 선물·스왑을 활용해 일간 리밸런싱. ‘복리효과’로 단기 급등 시 수익 극대화, 반대로 횡보·급락 시 손실 확대.

포트폴리오 구성

순위	종목명	비중(%)
1	삼성중공업	42.15
2	한화오션	39.74
3	HD한국조선해양	39.44
4	HD현대미포	19.92
5	HD현대중공업	19.19
6	HD현대마린솔루션	10.30
7	한화엔진	8.92
8	HD현대마린엔진	6.58
9	한국카본	4.74
10	성광벤드	2.75

레버리지 ETF의 특성과 주요 리스크

• 일간 추종: 목표가 ‘누적 2배’가 아닌 ‘매일 2배’. 변동성이 큰 섹터일수록 장기 추적 오차 확대.
• 복리·변동성 손실: 지수가 상하로 넓게 등락하면 ‘계단식 손실’ 가능.
• 괴리율 관리: 상장 초기엔 유동성 부족이 괴리율을 키울 수 있어 iNAV 확인 필수.
• 세금 : 레버리지의 매매차익은 배당소득으로 간주되어 15.4%가 과세됩니다(보유기간과세)

투자 성향 체크

질문	YES	NO
단기(1주-1개월) 트레이딩 경험이 있다	✅
조선업 업황 뉴스·수주 데이터 자주 확인한다	✅
변동성 2배 손실 가능성 감수할 수 있다	✅
장기(6개월+) ‘묻어두기’ 투자 선호		❌

결론

조선업 슈퍼사이클에 레버리지라는 가속 페달을 달아줄 신상품입니다. 다만 ‘일간 2배’ 특성상 단기 방향성 매매에 적합하며, 장기보유 시 변동성 손실을 피하기 어렵습니다. TOP3 빅배팅 + 밸류체인 분산 구조를 이해하고, 분할매수·손절 기준을 명확히 세운다면 테마 탄력을 극대화할 수 있습니다.

자주하는 질문 FAQ

투자 전 반드시 투자설명서 및 위험요인을 확인하시기 바랍니다. 본 글은 투자 권유가 아닌 정보 제공 목적입니다.